Že nemovitosti představují pevný pilíř investičního portfolia, není žádným tajemstvím. Co by ovšem zaznít mělo, je fakt, že jednu z nejstabilnějších a nejvýnosnějších investičních příležitostí v rámci real estate segmentu vykazují průmyslové nemovitosti.
Tady je pět důvodů, proč průmyslové nemovitosti představují nejen bezpečný přístav, ale i perspektivní cestu k růstu.
1. Stabilní příjem s ochranou proti inflaci
Průmyslové nemovitosti jsou typicky pronajímány spíše velkým, zavedeným společnostem, které se ve většině případů zavazují k dlouhodobým nájemním smlouvám. Obvykle se jedná o 10 a více let, což zajišťuje předvídatelnost a konzistentnost peněžních toků. Valorizační doložky v nájemních smlouvách navíc umožňují zvyšování příjmů z pronájmu.
Nájem totiž navyšují o infaci, a to z této třídy aktiv činí silný stabilizační prvek portfolií. Druhou pojistkou je potom samotná povaha průmyslových pronájmů – přesun provozů a lidských zdrojů by byl pro podniky velmi náročný. A tak tato zakotvenost průmyslu dále posiluje stabilitu příjmů.
2. Silný růst na středoevropských trzích
Průmyslové nemovitosti hrají v moderní ekonomice klíčovou roli. Poptávka po kvalitních průmyslových prostorách vytrvale a dlouhodobě roste, nehledě na momentální ekonomické dění. V důsledku narušení globálních dodavatelských řetězců navíc sílí trend nearshoringu, který po letech převahy asijských výrobních kapacit začíná znovu přesouvat výrobu na evropský kontinent.
Letiště Václava Havla a budova Airport Business Centre z portfolia Jet Industrial Lease.
Ve střední Evropě se silnou průmyslovou tradicí, kvalifikovanou a dostupnou pracovní silou mají průmyslové nemovitosti pro zajištění solidních výnosů obzvlášť dobrou výchozí pozici.
3. Odolnost vůči výkyvům trhu
Na rozdíl od luxusních maloobchodních nebo kancelářských prostor, které mohou během ekonomických poklesů vykazovat značné problémy, mají průmyslové nemovitosti tendenci zůstávat stabilní. Ať už slouží výrobě, na ni navázané logistice, nebo průmyslovému R&D, zajišťují dlouhodobé nájemní smlouvy odolnost v průběhu ekonomických cyklů a poskytují spolehlivý příjem i v nejistých dobách.
4. Vyšší výnosy díky profesionální správě fondů
Výhody kolektivního investování do průmyslových nemovitostí prostřednictvím fondu výrazně převažují nad individuálními investicemi. Fond s profesionálním týmem nemovitosti a nájemníky vybírá s ohledem na diverzifikaci rizik, nemovitosti spravuje a rozvíjí, zatímco investoři těží z rostoucích výnosů z pronájmu a přístupu k větším a lukrativnějším obchodům.
Developerské projekty zajišťované fondem – ať už na zelené louce, nebo formou expanze stávajících nemovitostí – dále zvyšují výkonnost fondu a umožňují investorům dosahovat výnosů, které jsou obvykle vyhrazeny velkým institucionálním hráčům.
5. Méně starostí, vyšší návratnost
Investice do průmyslových nemovitostí eliminují mnoho rizik spojených s investicemi do rezidenčních nebo maloobchodních nemovitostí. Minimalizují výkyvy trhu a představují solidní doplněk investorského portfolia s konzistentními výnosy.
Fond Jet Industrial Lease
Otevřený fond kvalifikovaných investorů ze skupiny fondů české investiční společnosti Jet Investment se dlouhodobě drží na špici žebříčku výkonnosti realitních fondů: 12,23 procenta průměrné roční zhodnocení od založení fondu 4. 1. 2021 (k 31. 7. 2024), 51,02 procenta zhodnocení od první akvizice 31. 7. 2021 (k 31. 7. 2024).
S těmito výsledky jde o nejvýnosnější fond kvalifikovaných investorů v oboru industriálních nemovitostí. Fond Jet Industrial Lease v Česku, Německu a Polsku spravuje devět projektů v hodnotě cca 3 miliard korun. Zaměřuje se zejména na průmyslové nemovitosti a logistické areály, administrativní a multifunkční budovy nebo developerské projekty. Fond má aktuálně připraveno několik zajímavých akvizičních projektů s IRR vyšším než 14 procent v České republice, Polsku, na Slovensku, v Rakousku a Německu.
